Reducción de impuestos Girardin: una laguna fiscal en el extranjero

La ley Girardin es un sistema de exención de impuestos diseñado para fomentar la inversión en Francia en el extranjero por parte de los contribuyentes metropolitanos. Descubra los entresijos de este nicho fiscal destinado a promover la inversión privada en los departamentos y territorios franceses de ultramar.

El refugio fiscal Girardin

La ley Girardin, que entró en vigor en 2003, es una medida fiscal destinada a alentar a las personas de la Francia metropolitana a llevar capitales a Francia en el extranjero. La consideración es muy interesante para el inversionista: al suscribirse a una operación en el marco de la ley Girardin, se beneficia de una reducción en su impuesto sobre la renta superior de 10 a 20% en promedio a su inversión inicial (inversión realizada en fondos perdidos) y esto desde el año siguiente al de la suscripción. Para evaluar la cantidad de reducción de impuestos de la que puede beneficiarse a través del sistema Girardin, le recomendamos que utilice este simulador.

El inversor metropolitano puede participar en la financiación de viviendas sociales (ley de viviendas sociales Girardin) o en la financiación de equipos industriales (ley industrial Girardin) para una empresa extranjera elegible, que arrendará la propiedad durante 5 años antes de convertirse en propietario definitivo. por un euro simbólico.

El techo específico de la ley Girardin

Todos los recortes de impuestos de un contribuyente están sujetos a dos límites:

  • Un primer límite máximo fijado en 10.000 € que incluye todas las reducciones de impuestos excluyendo SOFICA y la inversión extranjera;
  • Un segundo techo fijado en 18.000 euros y relativo a las ventajas vinculadas a las inversiones SOFICA y en el exterior.

Por lo tanto, el límite específico de la inversión de Girardin constituye una de las principales fortalezas del sistema.De hecho, el monto de la reducción fiscal que entra en el cálculo es neto de retrocesión de la ventaja fiscal al arrendatario, siendo compartida la reducción fiscal otorgada por la administración tributaria entre el contribuyente que invierte en el área metropolitana y los departamentos y territorios de ultramar.En otras palabras, es posible beneficiarse de una reducción fiscal de hasta 60.000 € (en el caso de una inversión en vivienda social Girardin), 52.941 € (en el caso de una inversión en Girardin con aprobación fiscal) o 40.909 € (en el caso de una inversión en Girardin industrial de derecho).

Los riesgos

Se llama la atención de los inversionistas sobre el hecho de que una inversión realizada en el marco de la ley Girardin, codificada en los artículos 199 undecies B o C del Código General Tributario (CGI), implica varios riesgos:

El riesgo de ajuste fiscal : Una operación de Girardin requiere el cumplimiento de numerosas restricciones legales. En caso de incumplimiento de alguno de ellos, la reducción de impuestos podrá ser objeto de un ajuste fiscal. Algunos ejemplos que pueden generar un cuestionamiento de la ventaja fiscal:

  • El equipo no se utiliza durante todo el período de alquiler de 5 años.
  • El beneficio fiscal no se devuelve al inquilino según el mínimo legal.
  • El inquilino no está al día con sus obligaciones fiscales y sociales.

Riesgo financiero como socio de un SNC : siendo la Société en Nom Collectif (SNC) la única estructura autorizada por ley para financiar las operaciones de Girardin por un importe superior a 250.000 €, el inversor, como socio de una SNC, es solidaria e indefinidamente responsable de las deudas de la empresa.